La FNE realizó el análisis de participaciones medidas en valor a nivel global. Dado que es un mercado que funciona por medio de licitaciones, el análisis considera los últimos 5 años, debido a que las compras son poco frecuentes. Y para entender las particularidades del mercado chileno, revisó las licitaciones de los últimos 10 años.
Material rodante urbano – metros
En este caso, las partes tendrían una participación conjunta de un 20-30%, y el HHI no superó los umbrales de la guía de la FNE. Además, que en el segmento se identificaron diversos competidores. La FNE realizó un análisis de si las partes coincidieron en licitaciones en Chile en los últimos 10 años, concluyendo que no son los competidores más cercanos. También consideró la existencia de otros actores internacionales que podrían participar en licitaciones en Chile.
Material rodante interurbano – trenes interurbanos
En este mercado, las partes tenían una participación conjunta entre un 30-40%, y el HHI superaba los umbrales de la Guía. No obstante, la FNE descartó riesgos porque las partes no habrían sido los competidores más cercanos en el mercado local, existen múltiples actores que participan en los procesos licitatorios; y actores globales tienen la capacidad de participar en licitaciones locales. Además, los clientes consultados no manifestaron aprehensiones.
Señalización urbana
En este mercado, las partes tenían una participación conjunta entre un 30-40%, y la FNE descartó riesgos tomando en cuenta que existen otros competidores que pueden ejercer presión competitiva, y la capacidad de actores internacionales de participar en licitaciones locales.
Señalización interurbana
En este mercado, las partes tenían una participación conjunta de un 40-50% en el mercado global, y en este caso los umbrales de concentración se habrían visto sobrepasados. No obstante, la FNE tomó en cuanta particularidades locales, como que los productos requeridos son menos complejos y sofisticados, lo que implica menores barreras a la entrada. Además, otras circunstancias permitieron a la FNE descartar riesgos: las partes no eran competidores cercanos, y la presencia de otros competidores tanto internacionales como locales capaces de ejercer presión competitiva.
Electrificación de vías
En este mercado la participación conjunta de las partes alcanzaba un 20-30% en el mercado global sin los países asiáticos indicados previamente. Este se trataba de un mercado con baja concentración y múltiples competidores.
Efectos de conglomerado
La FNE analizó este tipo de efectos para el escenario eventual en que los clientes decidieran licitar conjuntamente el material rodante y señalización, para luego adjudicarla exclusivamente a un mismo ofertante. No obstante, la FNE descartó la necesidad de profundizar en el análisis considerando que un cliente ofertaría de esta forma sólo si le resultara conveniente, el cliente se reserva el derecho a adjudicar de forma separada o bien a declarar desierta la licitación, y hay competidores que ya ofrecen ambos productos y los que no, pueden participar en consorcios.
